一代著名特工凌凌漆（周星驰 饰）长期被上级弃用，沦为卖肉摊主。一具价值连城的恐龙骨架被一个浑身盔甲的金枪客盗去，因为线索少任务危险，凌凌漆又被高层领导委以重任。 凌凌漆依循线索来到香港，与联络人香琴（袁咏仪 饰）碰头，不想香琴处心积虑找机会要将凌凌漆杀死，原来她的另一身份是金枪客派来的杀手，但经历过出生入死的战斗后，香琴与凌凌漆渐生出了真情。而此时，金枪客的真实身份也被曝光，发现自己掉进某个阴谋里的凌凌漆开始奋力与敌手较量。
粵劇的「舊」，為「新浪潮」提供了上佳的戲劇背景。許鞍華的第二部作品以戲班後台作為舞台，泡製出一個寓風格於現實的故事。長洲可說是一個大型的後台，其古樸的離島風貌，配合了粵劇肖象性的化妝、絢麗的服飾及富於感觀性的舞台表演，營造出一股詭秘妖異的氣氛。兩代恩怨竟牽涉商業騙局及軍政大事，陰與陽、人與鬼、新與舊、老與少、真與假，錯綜複雜。蕭芳芳的演出收放自如，演活了「十三點」的鬼馬二幫花旦。導演許鞍華充滿獵奇意味的筆觸，更為粵劇描繪出一種特殊的魅力。
高中生查理·布瑞斯特（维尔·佩恩 Will Payne 饰）随好友艾德（克里斯·威勒 Chris Waller 饰）来到以吸血鬼传说闻名于世的东欧国家罗马尼亚进行海外修学。在此期间，他希望能够取得前女友艾米（萨加·帕金森 Sacha Parkinson 饰）的谅解，两人能尽快复合，谁知却碰了一鼻子灰。在他们所在的学校里，客座教授格里·丹德里奇（吉米·莫瑞 Jaime Murray 饰）妖艳鬼魅，令人浮想联翩。查理层意外窥见丹德里奇对艾德的诱惑，也曾在幻觉中遭受莫大的惊吓。吸血鬼之说并非虚无缥缈，他和艾米全部意外成为吸血阴谋中最重要的一环。 凶险恐怖的修学之旅，成为查理等人挥之不去的噩梦…
